Por Michael Zavaleta Alvarez

Bernard Madoff, Contador CPA, co-fundador del Nasdaq y CEO de Madoff Investments, uno de los Top "Market-Maker" sentenciado a 150 años de carcel ha sido el más grande estafador financiero de la historia moderna, a través de la modalidad Piramidal Ponzi, estafando por más de USD 170 Billones de Dólares a Family Offices en todo el mundo, multimillonarios, países y sus políticos para que inviertan en sus instrumentos financieros fraudulentos, PHDs de economía estafados con los derivados financieros falsos, etc.

Ninguna firma auditora externa fue cerrada a pesar de que convalidaban la razonabilidad de los Estados Financieros de Madoff; y solo cayó Madoff porque sus hijos lo denunciaron, a pesar que varios futuros Premios Nobeles de Economia advertían en diarios neoyorquinos la falta de lógica matemática financiera en los Investments plans de Madoff.

Este caso nos enseña que se debe ser sumamente cuidadoso a la hora de contratar un Due Dilligence legal, contable, financiero y tributario, así como en qué instrumentos invertir financieramente o a quien contratar para estructurar leverage o hybrids equitys o incluso para revisar los EEFF auditados, y sobre todo a respetar el "chinese wall y a cumplimentar SOX (Sarbanes Oxly)", vale decir, se debe evitar contratar como asesor financiero, legal y tributario a quienes les Audita vuestros estados financieros externamente.

Concluyendo, a la luz de Madoff Leading Case se debe ser cauteloso en los procesos de DD y M&A antes de desembolsar la cantidad que fuese para adquirir títulos valores o instrumentos financieros complejos desmaterializados. De suyo, consiguientemente, siempre debe haber independencia si se desea no comprometer las opiniones externas entre auditar y asesorar antes de decidir comprar o invertir en un instrumento financiero o en otro.

https://youtu.be/t8e8Aq3Ss0o